一位資深投行人士指出,中聯重科此前已獲得34億美元收購資金的融資支持。按行業常規,中聯重科只要針對下調后的融資需求做出新的計劃,重新報送相關流程即可獲得新的融資支持確認函。
5月27日,中聯重科宣布終止收購全球排名第三的工程
機械制造商——美國特雷克斯公司。
特雷克斯公司董事長大衛(David Sachs)表示,經過幾個月的討論,雙方共同努力就此次收購進行了密切溝通,但在關鍵條款上沒有達成一致。
據記者了解,雙方分歧主要集中在收購價格及相應的融資安排。
2015年12月4日,中聯重科向特雷克斯公司提出非約束性收購意向,擬以每股30美元現金方式整體收購特雷克斯。這一報價較前一日特雷克斯收盤價21.22美元溢價41%。
2016年3月23日,中聯重科將非約束性報價從每股 30 美元上調至每股 31 美元。以此計算,總收購價格約34億美元。
為此,中聯重科準備了完善的資金計劃:計劃以40%的自有資金和60%的銀行債務融資完成此次交易。公開資料顯示,公司目前現有貨幣資金高達155億元人民幣。同時,中聯重科也明確表示,已獲得有關金融機構的融資支持確定函。
然而,2016年5月16日,特雷克斯宣布將旗下五大業務板塊之一的物料搬運與港口解決方案(下稱“MHPS”)出售給芬蘭科尼公司,總價約13.57億美元(對價包括了8.2億美元現金和1960萬股科尼公司新發行股票)。
這導致特雷克斯整體資產發生重大變化,也意味著收購價格要隨之調整。中聯重科也需對原有的融資計劃做出相應改變。
美國美林公司,這將使中聯重科收購成本更便宜,同時也降低中聯重科負債壓力。
中聯重科方面表示,公司資金計劃完善,在維持此前報價的前提下,積極推進收購特雷克斯余下業務板塊的談判。
對此,一位資深投行人士指出,中聯重科此前已獲得34億美元收購資金的融資支持。按行業常規,中聯重科只要針對下調后的融資需求做出新的計劃,重新報送相關流程即可獲得新的融資支持確認函。
遺憾的是,雙方最終未能成功“牽手”。受此影響,美國當地時間5月28日,特雷克斯股價一度暴跌20%。北京時間5月27日,中聯重科股價表現平穩,收盤微跌0.73%。
自2008年收購全球排名靠前的混凝土機械公司意大利CIFA以來,中聯重科持續加快跨國并購擴張步伐,先后收購全球干混砂漿設備第一品牌——德國M-TEC公司、著名升降機企業荷蘭Raxtar公司、意大利環境產業知名品牌Ladurner公司,推動公司實現產業轉型升級。
中聯重科表示,今后將為自身的長遠發展而繼續尋找戰略機會,進一步推進公司的戰略轉型,也不排除在合適的機會與特雷克斯“再續前緣”。